O palacio foi construído xunto ás murallas terrestres de Estambul entre Edirnekapı e Haliç. Segundo as investigacións, determinouse que o pazo pertencía ao século XIII. Foi usado para varios fins despois da conquista de Estambul en 13.
Foi restaurado entre os anos 1955 – 1970. O palacio de Tekfur é a única mostra que quedou do período bizantino.
